蔚来在纽交所上市!经历低开高走,第一天涨幅5.34%!
2018-09-14   新能源汽车新闻EV


北京时间9月12日晚9:30,股票代码为“NIO”的蔚来汽车正式出现在纽约证券交易所的大盘中。李斌在12位用户和蔚来团队的陪伴下,在纳斯达克见证了蔚来上市这历史性的一刻。
此次蔚来IPO定价6.26美元/股,首次公开发行1.6亿股美国存托股份(ADS),假设承销商不行使超额配股权购买更多美国存托股份(ADS)的情况下,发行总金额约为10亿美元
以6.05美元的价格开盘后,蔚来股价瞬间下跌,随后开始稳步提升,9月13日早5点,蔚来以6.6美元/股收盘,经历一番低开高走后,最终涨幅5.34%,算是开了一个好头。



李斌在上市前的发言中感谢了团队、投资人、用户以及近几个月来帮助蔚来上市的投行和律所以及会计师事务所。同时他表示,今天是一个新的起点,虽然前方有更多的挑战,但蔚来已经做好准备,继续前进。


不到4年 走到上市


2014年11月,蔚来正式成立。2016年11月,蔚来于伦敦发布全球最快电动汽车EP9及英文品牌NIO。2017年12月,蔚来ES8与NIO Day蔚来日正式上市。


不到4年的时间,2018年9月12日,蔚来登陆美国纽约证券交易所,开启了新的一段历程。



这已经是蔚来汽车创始人李斌第二次来到纽交所敲钟,上一次还是2010年的易车上市。李斌在蔚来汽车挂牌上市前的早餐会接受了媒体的采访,在镜头中,他一上来就整理佩戴的蔚来徽章,并询问道:“这个戴正了吗?”,心情显得比较轻松。



对于此次蔚来的上市,他表示:“上市对一个公司来说,当然是一个重要的里程碑,但是也只是一个里程碑,我们知道前方的挑战还非常非常多,心情肯定还是有点不一样的,肯定没有第一次上市时候那么激动,虽然我今天也比较激动。但是,我知道上市确实只是公司的一个过程,我们还是要全力以赴兑现我们对投资人、合作伙伴、我们的团队、我们所有用户的承诺,继续创造一个又一个的成就。”



用户导向,是蔚来一直以来的坚持。而此次上市活动,并不是由李斌来敲钟,而是邀请了12位蔚来的用户来完成这个重要的仪式,这正是对用户至上最好的诠释。



李斌在之前公开信中表示将会把自己持有的5000万股蔚来汽车股票在未来合适的时间用于设立信托基金。对于这5000万股蔚来汽车股票,李斌在采访中也进行了解释。他表示:“蔚来的目标是成为一家为用户提供极致体验,创造愉悦生活方式的企业,用户的支持和信任一直是我们前进最大的动力,也正是因为受到这些用户的感染,所以在上市之前做了一个决定,拿出5000万股,设立一个用户信托基金,由用户决定这部分股票收益的支配。这个和我们成为一家用户企业的初心是一致的,也是成为一家用户企业最好的注解。“谈到信托基金的成立时间,李斌表示基金的设立还需要有一些法律的手续要完成,预计在未来6-7个月的时间里面会完成所有的手续


李斌身价倍增



此次蔚来上市公开发行总金额约为10亿美元,而根据8月14日蔚来汽车正式向SEC提交的招股说明书,其计划在纽约证券交易所筹集最多18亿美元资金,实际发行金额低于之前的预期。



蔚来此时上市,适逢美国电动汽车制造商特斯拉与华尔街交恶的期间,前段时间特斯拉创始人马斯克在社交网络宣布私有化,随后在资本市场掀起轩然大波。华尔街的投资者此时此刻,对来自中国的电动汽车制造商的投资心态或许不如以往那么高涨。


而就在今年3月,同样是来自中国的爱奇艺,IPO定价18美元/股,按照其发行1.25亿股ADS计算,爱奇艺共计融资22.5亿美元,远远超出计划募资15亿美元。能够超出募资计划,与上市时机的天时地利人和不无关系。


采访中,李斌表示,对蔚来的估值是由市场决定的,蔚来希望给投资者更好回报,作为一家新企业还需要一定时间盈利,但对于蔚来的发展充满信心。


IPO后,李斌在蔚来共持股148,689,253股,持股比例为14.5%,投票权为48.3%。以6.26美元/股的价格计算,其所持有的蔚来股票价值超过9.3亿美元


10亿美元够烧几年?


8月14日,蔚来汽车曾向美国证券交易委员会(SEC)提交IPO招股书文件。蔚来汽车在招股书中的优先股部分内容显示,公司曾发行至D系列优先股,高瓴资本、顺为资本、红杉资本、联想创投、愉悦资本、IDG中国、腾讯、招商局金融集团、兰石创投等参与过蔚来汽车融资。2018年2月24日,蔚来曾放弃来自CEG Smart Traval Co., Limited的937,160股C系列优先股。



中信证券研究显示,蔚来公司成立以来共通过股权融资募集了24.52亿美元(约169亿元人民币),另外,借款总额为12.6亿元,其中来自银行贷款8.72亿元,来自股东借款3.84亿元。这一数字距李斌曾宣称的200亿造车资金已经非常接近。


不过蔚来烧钱也很快。在支出方面,2016年~2018年6月底,公司经营活动现金流出104.1亿元,投资活动现金流出22.3亿人民币,两者合计126.4亿元。2016年以来,累计投入研发55.27亿元,其中40.6%为研发人员薪酬开支。


中信证券研究部认为,蔚来汽车未来三年内至少需要支出17亿美元。如此算下来,IPO融资顺利的蔚来,即使后期没有意外重大支出,未来三年内,资金压力也不是完全没有。


李斌表示,蔚来前期融资募集的24亿美元主要用于研发投入,要想保持竞争力,研发的投入是必须要够的,所以会持续的在研发和用户服务方面进行投入。蔚来的全体成员已经做好成为一家公众企业准备,也会用更高标准要求自己。


中国特斯拉?


近日,美国有线电视新闻网报道评论说,对标特斯拉的蔚来汽车虽然已要上市,但是“这家年轻的公司距离追平马斯克还有很长的路。”



在现实经营层面,蔚来的确还有很多工作要开展。外媒在分析蔚来发展模式时指出,蔚来汽车由江淮汽车代工生产是其业务模式的劣势,因为产品不自行生产很难进行质量的直接管控,并且对消费者的需求变化反应会比较迟缓。


蔚来汽车创始人李斌曾表示,蔚来是否自建工厂,主要取决于资质的申请情况,不论是否自建工厂,都会把合作生产当成未来主要生产模式。


不过今年2月蔚来汽车确定其第二工厂将落户于上海嘉定,规划占地面积800亩,将于今年中旬正式动工。业内分析人士认为,蔚来自建的第二工厂是为了满足国家申请新能源汽车生产资质。


产品方面,在最新的文件中,蔚来汽车表示截至8月28日,ES8共交付了1,381辆ES8,另外还有15761辆预定待交付。在产品交付阻力大,盈利仍难以实现的情况下,上市可能只是蔚来新的起点。


文: 陶晓喆 编辑:齐萌

爆料热线:

010-56002742;qcb010@163.com



//所有站点 //公用网站